E se eu te dissesse que é possível comprar uma ação que se valoriza em 1000%? Parece incrível, não é? Peter Lynch, um dos maiores investidores do mundo, fez isso repetidamente durante seus 13 anos como gestor do fundo Fidelity. Ele identificou centenas de ações que valorizaram mais de 10 vezes, a que ele carinhosamente chamou de “10 baggers.” E a melhor parte? Ele afirma no seu livro “O Jeito Peter Lynch de Investir” que você também pode superar os analistas de Wall Street.
Hoje, vamos mergulhar nas lições desse lendário investidor, que conquistou um retorno anualizado de quase trinta por cento durante sua carreira. Há muito o que aprender com o mestre.
Vantagens do Investidor Comum:
Peter Lynch argumenta que os investidores comuns, principalmente os iniciantes, têm vantagens significativas sobre os grandes gestores de fundos. Ele destaca duas desvantagens que os gestores profissionais enfrentam:
1. Tamanho do Fundo:
– Imagine ser o gestor de um fundo com milhões ou bilhões de dólares sob sua gestão. Qualquer movimento que você fizer pode afetar o preço de uma ação. Isso torna incrivelmente desafiador encontrar boas oportunidades de investimento quando se lida com um grande portfólio. Por outro lado, investidores iniciantes ou pequenos não enfrentam esse problema, pois podem explorar uma variedade de oportunidades que não estão disponíveis para os gestores de fundos enormes.
2. Mediocridade:
– Os analistas e gestores muitas vezes agem como funcionários dos cotistas de fundos. E como qualquer funcionário, eles podem ser avessos a riscos e relutantes em tomar decisões que vão contra o mercado. Isso leva muitas vezes a seguir o rebanho, o que não costuma resultar em retornos acima da média. Como um investidor que gere seu próprio dinheiro, você é livre para fazer escolhas independentes, explorar empresas não convencionais e seguir sua própria estratégia, sem a pressão de prestar contas a terceiros.
Quatro Passos para o Sucesso nos Investimentos:
Aqui estão quatro passos práticos que você pode seguir para superar os analistas de mercado:
1. Foque nas suas Áreas de Conhecimento:
– Concentre-se no que você conhece bem. Pode ser algo relacionado ao seu histórico familiar, educação ou experiência profissional. Você provavelmente sabe mais sobre determinados setores do que a maioria e pode usar esse conhecimento a seu favor.
2. Evite Ações da Moda:
– Evite investir em “hot stocks” ou ações populares do momento. Em vez disso, procure empresas que estão fora do radar, aquelas que os analistas não estão acompanhando. Muitas vezes, é nessas ações negligenciadas que você encontrará as melhores oportunidades de investimento.
3. Observe o Comportamento da Empresa:
– Os executivos da empresa sabem mais sobre o negócio do que ninguém. Preste atenção em empresas que recompram suas ações e naquelas em que os executivos compram ações da própria empresa. Essas ações podem esconder um grande potencial.
4. Foque nos Lucros:
– Ao analisar as demonstrações financeiras de uma empresa, concentre-se nos lucros. Lynch sugere observar o indicador P/L (Preço/Lucro), que indica em quantos anos, com base no lucro atual, você recuperaria seu investimento. No entanto, lembre-se de que o P/L pode ser distorcido em empresas de crescimento acelerado. Portanto, Lynch recomenda o uso do indicador PEG (Preço/Lucro por Crescimento), que leva em consideração o crescimento da empresa ao avaliar o múltiplo P/L. Empresas com lucros crescendo mais rapidamente do que seu P/L indicaria podem ser excelentes oportunidades de investimento.
Portanto, se você encontrar uma empresa com um P/L baixo e um histórico de crescimento sólido, pode estar diante de uma ação que potencialmente multiplicará seu capital.
Investir como Peter Lynch exige disciplina, pesquisa e paciência. Seguindo esses princípios, você pode aumentar suas chances de sucesso no mercado de ações, superando até mesmo os analistas mais experientes. Portanto, mantenha-se informado, mantenha o foco e esteja preparado para encontrar as “10 baggers” do futuro.
Quer ajuda de consultor profissional e independente para te guiar nesses movimentos de mercado? Entre em contato com a Zanella Wealth https://zanellawealth.com.br/contato/
